Метод Вайкоффа

Ричард Вайкофф писал о финансовых рынках в первые десятилетия 20-го века. Благодаря новаторскому подходу к техническому анализу и появился метод торговли Вайкоффа. Теория Вайкоффа помогает выбирать самые прибыльные инструменты трейдера, а также грамотно управлять рисками, используя не только технические, но и психологические особенности рынка.

Сам Вайкофф не считал себя рождённым великим трейдером, но в результате усердной работы и самоконтроля, он добился впечатляющих результатов. Он объединил методы работы великих современников в единую систему с пошаговым руководством, получила название – методика Вайкоффа. Метод Вайкоффа помогает определить лучшие моменты для входа в рынок, или нахождение вне его. Благодаря ей, Вы понимаете, как крупные игроки управляют биржей, меняют тренд и создают активность при движении цены.

Особое место в трейдинге Форекс теория Вайкоффа отводит страху и жадности. Американский учёный считал, что это два основных психологических фактора, двигающих рынок. Действия всех участников определяют страх потерять средства и желание заработать больше. Только те, кто сумеет абстрагироваться от этих раздражителей, способны трезво анализировать рынок Форекс и извлечь максимальную прибыль.

У Ричарда Вайкоффа было множество последователей, один из которых Том Уильямс. Изучая практические примеры применения методики Вайкоффа, Уильямс разработал собственную методику технического анализа для работы с объёма под названием – VOLUME SPREAD ANALYSIS (VSA). Метод Ричарда Вайкоффа и VSA анализ по праву считаются классическими инструментами технического анализа, завоевавшими признание миллионов последователей.

Методика Вайкоффа основывается на наблюдениях за ценой, ключевыми моментами развития тенденции, а также периодами накопления и распределения.

Американский учёный описал ряд правил, которые можно использовать вместе с циклами, что помогает определять местоположения цены в пределах широкого ценового коридора.

Метод торговли Ричарда Вайкоффа включает такие правила, как:

• Используйте в торговле отложенные ордера;
• Используйте Стоп-Лоссы;
• Минимизируйте потери;
• Пирамидинг;
• Работайте на небольших временных интервалах;
• Тщательно планируйте открытие ордеров;
• Имейте привычку находить время не только для работы, но и для учёбы;
• Используйте конспект;
• Работайте с реальными деньгами.

Метод Ричарда Вайкоффа учит трейдера Форекс и инвестора – рынок и отдельные ценные бумаги никогда не повторяют собственные комбинации. Тенденция развивается через широкий спектр подобных ценовых моделей, которые имеют бесконечные вариации развития событий. С каждым новым витком, цена пытается только сильнее запутать участников рынка и ввести их в заблуждение.

Практические примеры применения методики Вайкоффа выделяют два типа тестов для входа в рынок.

Тесты покупок. Применяются после падения:

1. Достигнута цель движения вниз;
2. Объём растёт на росте, падает на падении;
3. Близость уровня поддержки;
4. Рынок откликается на подъёмы, сопротивляется снижению;
5. Пробит уровень сопротивления;
6. Растущая поддержка, повышаются дневные минимумы;
7. Растущие вершины, повышаются дневные максимумы;
8. Боковое движение;
9. Ожидаемая прибыль должна соотносится с убытками 3 к 1.

Тесты продаж. Применяются после роста:

1. Достигнута цель движения верх;
2. Объём растёт при падении, снижается при росте;
3. Близость уровня сопротивления;
4. Рынок откликается на падение, сопротивляется росту;
5. Пробит уровень поддержки;
6. Падающая поддержка, снижаются дневные минимумы;
7. Падающие вершины, снижаются дневные максимумы;
8. Боковое движение;
9. Ожидаемая прибыль должна соотносится с убытками 3 к 1.

Метод Вайкоффа предлагает использовать данные тесты перед открытием сделки. Не допускается исключение отдельных пунктов, если они по каким-либо причинам не вписываются в нужную Вам ситуацию. Данные тесты представляют целостную систему, они должны использоваться в полном объёме для:

• Определения текущей тенденции и прогноза её поведения в будущем.
• Выбора самого ликвидного инструмента для извлечения максимальной прибыли, используя идею относительной силы.
• Выбора именно той валюты, у которой сложились наилучшие предпосылки для максимально движения. Необходимо использовать графики для изучения потенциала возможного движения цены.

Метод торговли Вайкоффа строится на использовании трех основных типов графиков:

1. Вертикальные линии или бары;
2. Фигуры, или по-другому – график крестики-нолики;
3. Дополнительный волновой график.

Каждый график Форекс предоставляет уникальную информацию, они дополняют и раскрывают друг друга.

Бары помогают определить:

• направление линии тренда;
• периоды входа в рынок и закрытия сделок;
• примерный уровень достижения ценой;
• места размещения Стоп-Лоссов;
• анализируют цену и объёмы.

Графики фигур предназначены для определения расстояния, которое должна пройти цена. Эти графики отвечают за Ваш профит, помогают не выходить из позиции раньше времени.

Волновые графики анализируют психологические аспекты рынка. Они учитывают поведение крупных и мелких игроков, их реакцию на происходящие события, а также поведение в критических зонах.

Метод Вайкоффа предполагает существование:

1. Трёх типов тенденции: бычья, медвежья, флэт Форекс;
2. Трёх временных интервалов: краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные;
3. Существенное различие тенденции в разные временные периоды.

Нисходящая тенденция

Теория Вайкоффа выделяет три основных закона.

1. Закон спроса и предложения. Когда на рынке существует переизбыток товара, стоимость снижается. Рынок должен привлечь средства для выкупа образовавшегося излишка. Так как средств недостаточно, продавцы вынуждены снижать цену, чтобы покупатели увидели выгоду в приобретении товара. Если наблюдается нехватка чего-либо, цена будет расти, так как покупатели хотят приобрести нужный им товар, и готовы платить больше.
2. Закон причинно-следственной связи. Для изменения цены на товар необходима причина. Сила движения будет прямо пропорциональной причине её вызвавшей. Самые сильные движения по изменению стоимости валюты происходят, когда цена провела достаточно времени в зонах накопления или распределения.
3. Закон связи усилий и результатов. Если прикладывается усилие для достижения цели, обязательно должен быть результат. Если это не так, значит нарушаются другие принципы или законы. Подумайте над тем, как усилия по изменению объёма изменяют стоимость валюты? Если Вы обладаете большим объёмом средств, Вы можете менять курс и добиваться лучшего результата трейдинга.

Метод Вайкоффа включают 4 цикла:

• Накопление;
• Разметку;
• Распределение;
• Уценку.

Цикл накопления Вайкоффа

Метод Вайкоффа определяет начало нового цикла движения цены с фазы накопления. Фаза накопления устанавливает торговый диапазон. Здесь после кульминации продаж, рынок похож на пружину. В этой зоне накапливается энергия: чем дольше цена зажата в узком диапазоне, тем сильнее будет движение. Часто можно наблюдать ситуацию охоты за стопами – когда на маленьких объёмах происходит пробой поддержки, срабатывают стопы, выбрасывая многих игроков с рынка. После чего в дело вступают крупные счета покупателей, подымая цену выше сопротивления.

Цикл разметки Вайкоффа

Следующей фазой движения цены метод Вайкоффа называет изменение тенденции, при котором стоимость валюты выходит за рамки торгового диапазона, направляясь к новым максимумам. На данной стадии предлагается работать исключительно по тренду, использовать откаты для поиска зон покупки. На этой стадии мы будем либо входить в рынок, либо добавляться к уже открытым позициям. Цикл разметки сопровождается растущими объёмами и новыми локальными максимумами. Аккумуляция средств в предыдущей стадии завершилась и наметилось трендовое движение.

Цикл распределения Вайкоффа

После длительного роста, цена упирается в потолок, происходит повторное тестирование максимума. Неудачная попытка покупателей пробиться к новым вершинам означает начало фазы распределения. Эта стадия похожа на накопление, когда умные деньги заканчивают покупки и начинают постепенно фиксировать прибыль. Они не могут резко закрыть свои позиции, так как это нарушит баланс спроса и предложения. Чтобы не допустить этого, они начинают игру. Двигая цену вверх и вниз, в рамках торгового коридора, постепенно закрывая позиции и привлекая в рынок новых покупателей. Неопытные трейдеры надеются на продолжение роста, когда видят на графике такую фигуру продолжения тенденции, как флаг Форекс. На самом деле, продав все, что накупили в предыдущем ралли, и аккумулировав средства в руках покупателей, крупные инвесторы готовятся перейти к продажам. Сумев перераспределить средства, цикл распределения часто заканчивается растущими объёмами, на фоне которых рынок остаётся в боковом тренде. Это маркет-мейкеры реагируют на попытку быков пойти к новым максимумам. Когда цена выходит из зоны распределения вниз, покупатели понимают свою ошибку, начинают закрывать сделки по Стоп-Лоссу или вручную, что приводит к ускорению падения. Метод Вайкоффа призван помочь инвестору различать фигуры продолжения тенденции и манипуляции рынком крупными игроками.

Цикл уценки Вайкоффа

Последний цикл движения цены метод Вайкоффа определяет, как уценку. На этой стадии доминирует предложение, а цена идёт вниз практически без остановок. Наша задача наблюдать за рынком, искать точки для усиления своей позиции. Цикл уценки заканчивается фазой накопления.

Метод торговли Вайкоффа вводит понятие дно кульминации продаж. Кульминация продаж – это финал панического избавления от определённой валюты. Как правило, данный процесс сопровождается большими объёмами, когда продавцы отчаянно пытаются уменьшить потери. График цены направлен вниз и стремится к важным минимумам. Часто, после завершения продаж, рынок разворачивается и начинает медленно ползти вверх на маленьких объёмах. Непосвященным инвесторам кажется, что произошел разворот, но в действительности только вторая волна покажет силу покупателей, готовность их изменить тенденцию.

Если покупатели не собирались долго держать свои позиции, они закончат продажи в районе локальных максимумов – продавцы вновь вступят в игру на этих уровнях. Метод Вайкоффа называет это движение технической коррекцией. Если предложение продавцов намного сильнее спроса покупателей, рынок отреагирует падением цен к новым минимумам.

Когда биржа реагирует на техническую коррекцию понижающимися объёмами, а цена держится выше минимумов, это признак окончания распродажи и стабилизации на рынке.

Методика Вайкоффа предлагает открывать сделки на покупку после кульминации продаж:

1. В нижней точке, на дне рынка, с установкой маленького стоп лосса;
2. При повторном тестировании дна рынка, на падающих объёмах. Идеальная ситуация, когда цена не доходит несколько пунктов до локального минимума. Считается самой благоприятной точкой. Зоны поддержки могут быть протестированы несколько раз, прежде чем будет сформирован бычий рынок;
3. Наименее удачным моментом Вайкофф называет локальную вершину. Самая высокая цена, место коррекции и уровня сопротивления. Здесь инвестору приходится покупать на росте, а Стоп-Лосс выносить ниже минимумов.

Каждый участник рынка принимает торговое решение на основе анализа новостей, предполагаемой реакции на них других игроков, учитывает слухи и советы других субъектов торговли. Может показаться, что метод Вайкоффа – это всего лишь отражение принципов технического анализа. Мы видим такие фигуры разворота и продолжения тенденции, как: двойная вершина, голова и плечи, флаг, вымпел Форекс, фигура клин, блюдце. На самом деле сигналы Вайкоффа исследуют психологию поведения крупных и мелких игроков, и учитывая все факторы: психологические, технические, фундаментальные помогают найти точки входа в рынок Форекс.